CP Advisors ha agito in qualità di advisor finanziario del Gruppo MIGAL nell’acquisizione di TMV, azienda attiva nello stampaggio a freddo e nella lavorazione meccanica di componenti industriali di altissima precisione.

Fondata negli anni 70, TMV è una società produttrice di componentistica di altissima precisione attraverso la tecnologia dello stampaggio a freddo e di diverse lavorazioni meccaniche, quali tranciatura, piegatura, coniatura, imbuttitura, assemblaggio, fresatura, etc.. L’azienda serve diversi settori tra cui quello sportivo, automotive e meccanica di precisione in genere. TMV opera attraverso uno stabilimento produttivo sito in Gardone Val Trompia (BS) dove dispone di presse che vanno da 60 a 200 tonnellate.

Il Gruppo MIGAL, composto da MIGAL S.r.l., Metal Technology S.r.l. e Zucchetti Mario S.p.A., è uno dei leader europei nella ingegnerizzazione, design, produzione e lavorazione di componenti in materiali non ferrosi quali ottone, rame ed alluminio e serve diversi vertical market che vanno dal settore acqua, gas a quello elettrico ed annovera un’importante base clienti costituita da blue chips del calibro di Comet, Honeywell, Itron, Interpump, Rotarex, Schneider, etc. Con oltre 260 dipendenti e tre stabilimenti, nel 2021 il Gruppo MIGAL ha un fatturato atteso di oltre €100 milioni ed un EBITDA di circa €18 milioni.

Con l’integrazione della TMV, Il Gruppo MIGAL, già specializzato nella tecnologia dell’hot forging, amplia le proprie soluzioni tecnologiche con l’aggiunta dello stampaggio a freddo, rafforzando ulteriormente la struttura produttiva ed organizzativa per soddisfare le crescenti richieste dell’attuale parco clienti. L’acquisizione di TMV produrrà inoltre importanti sinergie dovute allo sviluppo di prodotti stampati a freddo destinati soprattutto al mercato elettrico, dove il Gruppo MIGAL è già presente e punta a crescere nei prossimi anni, diversificando ulteriormente il parco prodotti per clienti quali Honeywell, Schneider, etc.

La crescita per linee esterne è una componente fondante del DNA del Gruppo MIGAL; si pensi che non più tardi del 2019 il Gruppo, guidato ad oggi dal CEO Luca Mingotti, ha completato l’acquisizione del complesso aziendale della ZMF S.p.a., al fine di ampliare ulteriormente la capacità produttiva nella tecnologia dello stampaggio a caldo. Proprio la visione strategica di Luca Mingotti ha portato alla creazione della partnership con il fondo Equinox nel luglio del 2021, il quale ha acquistato il 60% del gruppo lasciando la guida strategica nelle mani della famiglia Mingotti, la quale ha reinvestito per il 40%.

Il team di CP Advisors, guidato da Salvo Mazzotta e Marco Garro, e coordinato nell'operazione dal director Giovanni Nucera, ha originato e gestito il processo di acquisizione assistendo il Gruppo MIGAL.

IL CEO del Gruppo MIGAL Luca Mingotti ha dichiarato: “l’operazione si inquadra all’interno della nostra strategia di diversificazione e crescita al fine ampliare il parco prodotti ed in modo tale da offrire una maggiore copertura e penetrazione sui clienti attuali. TMV rappresenta un primo piccolo passo per la realizzazione della strategia di crescita disegnata di concerto con il nostro partner finanziario, Equinox, e sono già diversi i dossier ed i progetti di investimento che stiamo analizzando per continuare su tali direttive strategiche.”

Commentando l'operazione, Salvo Mazzotta, Managing Partner di CP Advisors ha aggiunto: “Con notevole soddisfazione personale e professionale da parte del nostro team, siamo entusiasti nel continuare ad assistere con successo, come advisor di fiducia, gli azionisti e il management del Gruppo MIGAL nella realizzazione dell’equity story definita già al momento della ricerca del partner finanziario da affiancare alla famiglia Mingotti. Grazie al supporto di Equinox, questa operazione rappresenta il primo add-on di un progetto di più ampia portata.”.